إدارة الثروات في دبي - القوانين والشروط

إدارة الثروات في دبي: ما الذي يحكم فعلاً أموالك

إذا كنت تملك أصولاً في الإمارات وتتساءل عمن ينظم الشخص الذي يقدم لك الاستشارة، فالإجابة تعتمد بالكامل على أي دبي أنت فيها. دبي الساحل، ومركز دبي المالي العالمي (DIFC)، والهياكل البحرية لكل منها قواعدها الخاصة. إدارة الثروات في دبي ليست نظاماً واحداً — بل ثلاثة أنظمة متراصة.

الإجابة السريعة

تخضع إدارة الثروات في دبي لنظامين متوازيين. يخضع مزودو الخدمات الساحليون لسلطة البنك المركزي للإمارات وهيئة الأوراق المالية والسلع (SCA) بموجب القانون الاتحادي بمرسوم رقم (14) لسنة 2018 وقواعد إدارة الاستثمارات الخاصة بـ SCA. تخضع الشركات المقيمة في DIFC للإشراف من قبل سلطة دبي للخدمات المالية (DFSA) بموجب قانون DIFC التنظيمي لسنة 2004. قبل التوقيع على أي شيء، تحقق من رخصة المستشار في السجل العام للمنظم، وأكد أن المنتج مسموح للعملاء الأفراد، واقرأ جدول الرسوم — وليس منشورات التسويق.

من ينظم مديري الثروات في دبي

منظمان. قواعد مختلفة. لا تخلط بينهما.

يخضع دبي الساحل (في كل مكان خارج منطقة DIFC الحرة) لإشراف البنك المركزي للإمارات العربية المتحدة للخدمات المصرفية وهيئة الأوراق المالية والسلع (SCA) للاستشارات الاستثمارية وإدارة المحافظ وتوزيع الصناديق. تستمد SCA سلطتها من القانون الاتحادي بمرسوم رقم (4) لسنة 2000 وتعديلاته والإطار الأوسع للخدمات المالية بموجب القانون الاتحادي بمرسوم رقم (14) لسنة 2018. تحتاج الشركات إلى رخصة SCA لإدارة المحافظ أو الترويج للصناديق أو تقديم الاستشارات الاستثمارية في أو من الإمارات الرئيسية.^[1]

داخل DIFC، يوجد نظام قانوني منفصل تماماً يعتمد على القانون العام الإنجليزي. تمنح سلطة دبي للخدمات المالية (DFSA) رخصة لكل شركة تمارس خدمات مالية هناك بموجب قانون DIFC التنظيمي (قانون DIFC رقم 1 لسنة 2004). يعمل مدير الثروات في DIFC الذي يحمل رخصة من الفئة 3C أو 4 — حسب ما إذا كانوا يحتفظون بأصول العملاء — بموجب وحدة السلوك في الأعمال (COB) الخاصة بـ DFSA.^[2]

صراحة، معظم المغتربين الذين يتعاملون مع البنوك الخاصة في دبي يتعاملون مع كيانات DIFC. تحقق من الرأسية.

كيفية التحقق من أن مدير الثروات الخاص بك حاصل فعلاً على رخصة

هنا يقع الناس في الخطأ. مكتب براق في بوابة DIFC لا يعني أن الشخص الذي أمامك مصرح له بتقديم الاستشارة لك.

افعل هذا قبل أن تحول درهماً واحداً:

• بالنسبة لشركات DIFC، ابحث في السجل العام لـ DFSA على dfsa.ae. يسرد الشركة وفئة رخصتها والأنشطة المحددة التي يمكنها القيام بها. إذا لم تكن "الاستشارة حول المنتجات المالية" أو "إدارة الأصول" على القائمة، فابتعد.
• بالنسبة للشركات الساحلية، تحقق من سجل أصحاب الرخص لـ SCA على sca.gov.ae. تأكد من رخصة الشركة وتفويض الممثل الفردي.
• اسأل أي منظم يتولى شكاوى. إذا كانت الإجابة غامضة، فتلك هي إجابتك.

كان "المستشارون" غير المرخصين — غالباً ما يبيعون سندات استثمار مغطاة بالتأمين البحري برسوم ابتدائية بنسبة 8% وفترات حبس لمدة 25 سنة — مشكلة متكررة في الإمارات. أصدرت هيئة التأمين (المندمجة الآن في البنك المركزي) تحذيرات متكررة حول هذه الهياكل. تنشر SCA و DFSA كلاهما إجراءات إنفاذية؛ اقرأها.^[3]

ساحل مقابل DIFC مقابل الهياكل البحرية

هذه الثلاثة تقع فوق بعضها البعض، والعملاء يخلطون بينها بانتظام.

الإمارات الساحلية. أنت مقيم، حسابك المصرفي مع بنك الإمارات دبي الوطني أو FAB، مستشارك حاصل على رخصة SCA. ينطبق القانون الاتحادي للإمارات. تذهب النزاعات إلى محاكم دبي باللغة العربية. الوراثة، في غياب وصية مسجلة، تفترض المبادئ الشرعية للمسلمين وـ — منذ إصلاحات عام 2020 بموجب القانون الاتحادي بمرسوم رقم (29) لسنة 2020 وقانون الأحوال الشخصية المدني للعاملين بأديان أخرى (القانون الاتحادي بمرسوم رقم 41 لسنة 2022) — إلى قانون جنسية المتوفى للعاملين بأديان أخرى، إذا تم اختيار ذلك.^[4]

DIFC. اختصاص القانون العام. محاكم DIFC باللغة الإنجليزية. يمكنك تسجيل وصية DIFC من خلال مركز خدمات الوصايا الذي يغطي الأصول في الإمارات، والذي يتجاوز القواعس الافتراضية الشرعية للعاملين بأديان أخرى. تُستخدم مؤسسات DIFC (بموجب قانون DIFC رقم 3 لسنة 2018) بشكل متزايد لحيازة ثروة الأسرة والتخطيط للتعاقب والحماية من الأصول.^[5]

بحري. غالباً ما تحتفظ بصناديق وشركات جيرسي وجيرنسي وجزر الهند الغربية البريطانية وجزر كايمان بالأصول التي يقدم عليها البنك الخاص بك في DIFC التقارير. تتبع هذه قانونهم الخاص في اختصاصهم الأساسي. مفيد للهيكلة، لكنها لا تجعل قضايا الضرائب أو الإبلاغ في الإمارات تختفي — خاصة مع إدخال ضريبة الشركات في الإمارات بموجب القانون الاتحادي بمرسوم رقم 47 لسنة 2022.

اختر الغلاف الخاطئ وسيقضي ورثتك سنتين في المحكمة. اختر الغلاف الصحيح والانتقال يكون نظيفاً.

ما الرسوم والهياكل المتوقعة

تنقسم تسعيرة إدارة الثروات في دبي على طول الخطوط المألوفة، لكن جودة الإفصاح تختلف بشكل كبير.

إدارة المحفظة التقديرية. عادة 0.75% إلى 1.25% سنوياً على الأصول المدارة للمحافظ أعلى من مليون دولار أمريكي في البنوك الخاصة DIFC. تجلس رسوم الصناديق الأساسية في الأعلى — اقرأ نسبة النفقات الإجمالية.

التفويضات الاستشارية. رسم إدارة أقل (غالباً 0.40% — 0.60%) ولكن تنطبق الرسوم على كل صفقة.

المنتجات المغطاة بالتأمين. كن حذراً. البعض لا يزال يحمل رسوم إنشاء 1.5% — 2% سنوياً للسنوات 5 — 10 الأولى، بالإضافة إلى عقوبات الاستسلام. حد قرار مجلس إدارة البنك المركزي رقم (15) لسنة 2020 بشأن تنظيم التأمين على الحياة بعض العمولات وطلب إفصاح أوضح، لكن العقود القديمة المكتوبة قبل القواعد لا تزال عائمة.^[6]

اطلب مستند واحد: التكلفة السنوية الإجمالية بالدرهم الإماراتي، بما في ذلك المنصة والصناديق الأساسية والمستشار وأي عمولة تتبع. إذا لم يتمكنوا من إنتاجها على صفحة واحدة، فهذا يخبرك بشيء ما.

احذر: "المشورة المجانية" عادة تعني تمويل برسوم. يدفع شخص ما — تأكد من أنها ليست أنت، مرتين.

ما يجب فعله إذا حدث خطأ ما

تعتمد مسارات الشكاوى على أي منظم رخص الشركة.

شركات DIFC: قدم شكوى للشركة كتابياً أولاً، ثم قم بالتصعيد إلى فريق شكاوى DFSA إذا لم يتم حلها. تذهب النزاعات حول العقود إلى محاكم DIFC — تتعامل محكمة المطالبات الصغيرة مع المطالبات حتى 500,000 درهم إماراتي (أو حتى مليون درهم إماراتي بالموافقة).^[7]

شركات ساحلية: قدم شكوى للشركة، ثم إلى SCA أو البنك المركزي حسب النشاط. يتعامل صناديق الوسيط، الذي تم إطلاقه في عام 2023 من قبل البنك المركزي، مع شكاوى المستهلكين ضد المؤسسات المالية المرخصة ساحلياً بحد أدنى قرار ملزم يصل إلى 500,000 درهم إماراتي.^[8]

بالنسبة للمطالبات المدنية الأوسع المتعلقة بخسائر الاستثمار أو نزاعات العقود أو خرق الواجب الائتماني، تتمتع محاكم دبي (ساحلي) أو محاكم DIFC (DIFC) بالاختصاص حسب مكان توقيع العقد وأي منتدى تم اختياره. تحقق من اتفاقية العميل الخاصة بك — هناك دائماً تقريباً فقرة الاختصاص مدفونة فيها.

للمزيد حول النزاعات المدنية ذات الصلة وإنفاذ العقود، انظر فئة القانون المدني الخاصة بنا.

هل تحتاج إلى هذا للتحقق من وضعك؟ تحدث إلى محام مرخص في الإمارات →

---

الاستشهادات

^[1] هيئة الأوراق المالية والسلع،